[期货套利] 期货套利经验总结 日期：2021-05-25 09:25:53 点击：143 好评：0
1.在股指期货推出到大机构成熟运作套利交易的空隙，市场可能存在非常多的期现套利机会，这也是灵活的中小资金捕捉无风险套利的最佳时机。 2.在当月期货合约价格比现货指数高1.5%时，正向套利机会出现。为了使套利交易能够承担未预计的风险，可在期货价格高于...
[期货套利] 股指期货套利风险分析 日期：2021-05-25 09:20:13 点击：107 好评：0
由于期货市场不同于股票市场的交易规则、交易机制以及不能直接买入指数现货等方面的因素，实际操作中，即使是期现套利也并非是完全无风险的，以下几个方面都将影响套利的效果乃至成败。 1.etf组合对指数的复制效果 由于不能直接买入指数现货，而是通过构建et...
[期货套利] 利用etf与股指期货进行期现套利 日期：2021-05-25 09:16:09 点击：207 好评：0
期现套利的基本原理是当股指期货价格高于套利上界时，套利者可卖出期货，同时按指数构成比例买进相应数量的成分股，在期货到期日结算则可获取套利利润，此种套利行为也称为正向套利。反之，在股指期货价格低于套利下界时，买入期货，抛空相应数量比例的成分...
[期货套利] 套利的含义及种类 日期：2021-05-25 09:15:06 点击：208 好评：0
套利是指期货市场参与者利用不同月份、不同市...
[期货套利] 股指期货套利案例 日期：2021-05-25 09:13:41 点击：90 好评：0
2008年以来，沪深股市大幅下挫，上证综指从5261点跌至昨日的3626点，跌幅达31%，沪深两市总市值也大幅缩水。缺乏做空机制使沪深股票市场的投资者望熊兴叹，与其面对下跌的股市大海捞针般地找寻黑马，不如静下心来了解一下交易机制更加灵活的股指，因为未来将...
[资产组合] 对现代资产组合理论的简要述评 日期：2021-05-19 09:31:47 点击：147 好评：0
马克维兹现代资产组合理论的提出标志着西方证券投资组合理论的诞生，他不仅为后来托宾的资产组合理论奠定了基础，也为资本资产定价模型(CAPM)、套利定价理论(APT)等一系列理论构建了一个有效的研究框架。 马克维兹将其资产组合理论抽象化为一个精确的经济模...
[资产组合] 托宾对马克维兹资产组合理论的拓展 日期：2021-05-19 09:29:25 点击：181 好评：0
(一) 关于投资者无差异曲线的论述 对于一个特定的投资者，给定一个证券组合，根据该投资者的风险满意程度可以得到一系列满意程度相同的证券组合，并将这些证券组合所对应的均值和方差组合表示在均值方差平面上，将这些点连接所得到的平滑曲线就是该投资者的...
[资产组合] 现代资产组合理论的基本模型 日期：2021-05-19 09:07:51 点击：202 好评：0
(一) 模型的基本假设 1、所有的资产是可以无限细分的； 2、每个资产或资产组合的分析都是在单一时期进行； 3、资产收益率的概率分布是由均值表示，资产收益率风险的概率分布是由方差(或标准差)表示，并且这两个参数是可知的，所有投资者都以此为投资依据； 4...
[资产组合] 现代资产组合理论概述 日期：2021-05-19 09:04:22 点击：127 好评：0
现代资产组合理论是由1990年诺贝尔经济学奖获得者、美国著名经济学家马克维兹(Harry Markowitz)提出，他于1952年在美国《金融学学刊》上发表的《证券组合选择》(Portfolio Selection)一文中第一次系统的提出了资产组合理论，同时在1959年出版了自己的专著《...
[资产组合] 现代资产组合理论浅析及简单应用 日期：2021-05-18 19:55:42 点击：113 好评：0
近年来，证券投资基金已经成为机构投资者重要力量之一。现代投资组合理论，被誉为是证券投资基金的投资法典，主要研究投资者在权衡收益和风险的基础上实现效用最大化的方法以及由此对整个资本市场产生的影响。因此，研究现代资产组合理论并学会如何应用到实...
